Экономика

Экономика для школьников

Раздел: Бизнес, финансы

Читая эту главу, обратите особое внимание на следующие понятия:

•          бюджетная политика

•          государственные программы

•          государственные заказы

•          кредитно-денежная политика

Как мы уже упоминали, даже в рыночной системе, которая в принципе регулирует себя сама, государство должно выполнять определенные функции. Особая функция государства состоит в борьбе с экономическими спадами и инфляцией, которые могут серьезно угрожать экономической и политической устойчивости общества. Со времени Великой депрессии правительства всех ведущих стран Запада стали пытаться активно противодействовать экономическим спадам и связанному с ними опасному росту безработицы. Эти попытки во многом вдохновлены трудами английского экономиста Джона Мейнарда Кейнса

 19.1 ДЖОН МЕЙНАРД КЕЙНС (1883-1946)

 Имя Джона Мейнарда Кейнса связывают с революцией в экономической науке. Не только теория, но и биография этого человека далеко не ординарна. С раннего возраста увлечения Кейнса были очень разнообразны. Всю жизнь он с равным энтузиазмом посвящал себя изучению классической литературы, музыке, логическим упражнениям, спорту, игре на бирже, и во всем ему удавалось достичь желаемых результатов. С блеском закончив престижный колледж Итон, а затем Кембриджский университет, Кейнс вращался среди "сливок" английского общества, что не помешало ему заработать громадное состояние на биржевых сделках. Он был своим и в кругу философов, художников, артистов. Главный вклад Кейнса в развитие всемирной экономической мысли — его работа "Общая теория занятости, процента и денег"(1936). Теория Кейнса сложна для понимания и изложена им не всегда последовательно, так что и по сей день экономисты спорят о том, что, собственно, имел в виду Кейнс. Но общий вывод, сделанный Кейнсом, и рекомендуемая им экономическая политика были ясны всем. Кейнс доказывал, что рыночная система не всегда может самостоятельно выходить из экономических спадов. Эту задачу должно решать государство, увеличивая совокупный спрос своими усилиями. Тяжелый и затяжной экономический спад, поразивший западные страны в начале 30-х годов, подтверждал точку зрения Кейнса.

Эти выводы Кейнса оказали огромное влияние на развитие макроэкономической теории и государственной экономической политики западных стран (в первую очередь "Нового курса" президента США Рузвельта).

Кейнс был также выдающимся теоретиком и практиком в области денег и банков. По его рекомендациям осуществлялись банковские реформы в Англии и других странах. За заслуги перед родной страной Дж.М.Кейнсу был присвоен титул лорда.

Чем Кейнс недостаточность совокупного спроса? Мы знаем, что совокупньгй спрос, т.е. сумма всех расходов в экономике, складывается из трех основных частей:

потребительских расходов, частных инвестиций и государственных расходов .

Пока предположим, что государственные расходы не меняются, и рассмотрим только частный сектор экономики. Как показывает опыт, потребительские расходы частных лиц не испытывают резких колебаний. Другое дело — инвестиции, они представляют собой самую непостоянную, "капризную" часть совокупного спроса. Дело в том, что фирмы вкладывают деньги в расширение производства, только если они ожидают получить от этого прибыль. Это в свою очередь бывает тогда, когда фирмы ожидают увеличения спроса на свою продукцию, которое с лихвой окупит затраты. Таким образом, очень многое зависит здесь от ожиданий. А они, как мы знаем, во время спада находятся под влиянием пессимистических настроений, частично обоснованных, а частично преувеличенных. Так что сокращение частных инвестиций в этот период неизбежно. Если в равновесном состоянии величина инвестиций в экономике равна величине сбережений, то в период спада инвестируются далеко не все сбережения.

В условиях сравнительной устойчивости потребления и резкого сокращения инвестиций правительство, если оно хочет победить экономический спад, должно или само увеличивать государственные расходы, или сокращать налоговое бремя, чтобы способствовать росту потребительского и инвестиционного спроса в частном секторе экономики.

Бюджетная политика

Политика изменения государственных расходов и доходов (главным образом для борьбы с экономическими спадами) получила название бюджетной или фискальной политики (фиском в старину называлось государственное казначейство).

Начнем с государственных расходов. На что можно потратить государственные средства, так чтобы это помогло увеличить совокупный спрос и занятость? Государство может, конечно, само организовать за свой счет общественные работы, например строительство дорог, мостов и прочих нужных обществу объектов. Это позволит дать хоть какую-то работу многим людям, ее потерявшим, и увеличить их доходы, а значит, и потребительский спрос. Такого рода меры использовались в западных странах для выхода из Великой депрессии. Но в современных условиях, когда экономические спады стали не такими длительными, эти чрезвычайные меры более не применяются. Лишившийся работы квалифицированный рабочий или служащий, получающий к тому же временное пособие по безработице, вряд ли захочет бросить свою специальность и стать дорожным рабочим

Существует и другой метод воздействия государственных расходов на увеличение совокупного спроса и занятость. Во время спада правительство увеличивает расходы на так называемые государственные программы. Например, оно выделяет средства на постройку и запуск космического корабля. Это означает, что множество фирм, связанных с разработкой и производством авиационной и космической техники, получают крупные государственные заказы, т. е. правительство закупает часть их продукции. Эти фирмы нанимают новых рабочих и в свою очередь заказывают сырье и оборудование на других фирмах.

В результате производство, занятость и инвестиции начинают увеличиваться во всей экономике. (Вспомним про мультипликатор и акселератор.)

Другим направлением бюджетной политики в период спада может быть сокращение государственных доходов, т.е. уменьшение налогов с населения и фирм в расчете на то, что сэкономленные деньги будут направляться на потребительские расходы и инвестиции, а не сберегаться, хотя полной уверенности в этом быть не может. (Здесь происходит не рост государственных расходов, а сокращение доходов.)   

Теперь самое время задать вопрос:"А откуда же государство берет деньги на бюджетную политику?" Все перечисленные здесь меры очень дорого стоят. В то же время в период спада государству приходится особенно нелегко. Основной источник его доходов — это налоги, которые представляют собой определенную долю от доходов населения и прибыли фирм. Но во время спада доходы снижаются (особенно у тех, кого увольняют с работы, но не только у них), а прибыли иногда и вовсе сменяются убытками. Поэтому общая сумма налоговых платежей, которую получает государство, сильно сокращается. Кроме того, как мы только что видели, может быть принято специальное решение о снижении ставки налогов, т. е. изымаемой государством доли дохода или прибыли. И это в тот момент, когда государству так нужны деньги для дополнительных расходов! Неизбежно возникает превышение государственных расходов над доходами, т. е. дефицит государственного бюджета.

В этой ситуации у правительства есть только один выход: если оно хочет проводить бюджетную политику, оно должно взять деньги в долг. Как это сделать? Обычно правительство занимает деньги, выпуская и продавая новые государственные облигации. Их охотно покупают многие люди, потому что это самые надежные, хотя и не самые выгодные, ценные бумаги.

Кроме того, правительство продает свои облигации центральному банку страны и другим банкам. (В нашей стране в таких случаях раньше просто печатались новые деньги.)

~- Предполагается, что во время экономического подъема, когда государственные доходы

от налогов возрастут, а государственные расходы можно будет сократить, правительство

будет в состоянии расплатиться по своим долгам. Вместе с тем это сокращение государст

венных расходов в стадии подъема позволит несколько "притормозить" подъем и не до

пустить слишком большого роста цен. Как правило, чем резче подъем, тем глубже может

быть спад. Итак, бюджетная политика направлена на сглаживание экономических колеба

ний.

Бюджетная политика в западных странах хорошо работала во время второй миро

вой войны и первых послевоенных десятилетий (40—60-е годы). Она оказалась эф

фективной в борьбе против сильных экономических спадов. Однако бороться с инф

ляцией средствами бюджетной политики оказалось очень трудно. Дело в том, что тра

тить деньги и сокращать налоги во время спада для правительства оказалось гораздо

легче, чем делать обратное в ходе подъема: нельзя отменить многие начатые государ

ственные программы (хотя бы космические) только потому, что спад уже закончился.

Увеличение налогов тоже всегда непопулярно. В итоге дефицит государственного

бюджета становится постоянным, а это способствует инфляции. В 70 — 80-е годы,

когда главной опасностью стала инфляция, бюджетная политика уступила пальму пер

венства кредитно-денежной

Кредитно-денежная политика

В отличие от бюджетной кредитно-денежная политика оказалась обоюдоострым оружием, с помощью которого можно сражаться то со спадом, то с инфляцией. Суть кредитно-денежной политики состоит в том, что государство воздействует на денежную массу и процентные ставки , а они в свою очередь — на потребительский и инвестиционный спрос.

В предыдущих главах мы неоднократно отмечали, что с помощью кредита можно суще

ственно расширить потребительский и инвестиционный спрос, вывести его за рамки имею

щихся у потребителей и фирм в данный момент денежных средств. Но при этом важней

шее значение имеет ставка процента. Если она очень высока, обращаться за кредитом бу

дет невыгодно. Представим себе, например, издательскую фирму, которая хотела бы выпу

стить новую книгу, норма прибыли от продажи которой (процентное отношение чистой

прибыли ко всем затратам) должна по расчетам через год составить 20%. Но процентные

ставки очень высоки: банк готов предоставить ей кредит только по процентной ставке 25%

годовых, поскольку сам платит по срочным вкладом 20% годовых. Понятно, что издатель

ство не возьмет кредит для издания книги, так как это даст ему в итоге не прибыль, а убы

ток. Но даже если издательству достаточно своих денег и не обязательно прибегать к кре

диту, оно все равно предпочтет не издавать книгу, а вместо этого положит свои свободные

деньги в тот же банк на срочный вклад. Это принесет ему не меньшие деньги, чем книго

издание, а хлопот и риска в данном случае будет гораздо меньше.

Поэтому, чтобы увеличить совокупный спрос, правительству хорошо было бы снизить ставку процента. Однако это не в его силах — ссуды выдают частные банки, ему не подчиняющиеся. Тем не менее у государственных органов есть возможность воздействовать на этот процесс. И в России, и в США это делается примерно одинаково. Изменяя норму обязательных резервов, Центральный банк может уменьшать или увеличивать количество денег, которые банки могут дать взаймы. Если, например, в стране экономический спад, то Центральный банк может снизить норму с 15 до 10%. Тогда банк, имеющий вкладов на 200 млрд руб., сможет выдать взаймы уже не 170, а 180 млрд руб. Предложение займов возрастет, значит, и цена их, т.е. процентная ставка, должна будет уменьшиться, а это будет способствовать росту совокупного спроса и приведет к оживлению экономики.

Если же, напротив, в стране усиливается инфляция, норма обязательных резервов увеличивается, например до 20%. Мы знаем, что, чем выше норма обязательных резервов, тем меньше размер кредитной эмиссии. Это будет сдерживать рост массы денег в обращении, что и требуется нам для борьбы с инфляцией.

Есть и другие, менее жесткие способы, которыми государство может влиять на частные банки. Иногда собственных резервов (вкладов) у банка не хватает, а дать взаймы хорошим заемщикам очень хочется (каждый заем — это дополнительный доход для банка). Тогда банки имеют право взять кредит у Центрального банка для того, чтобы увеличить свои резервы и предоставить займы своим клиентам. Но за этот кредит тоже надо платить. Поэтому

В принципе денежную политику (воздействие на величину денежной массы) и кредитную политику (воздействие на уровень процентных ставок) можно отделить друг от друга. На практике же они неразличимы, потому что денежная масса и ставка процента неразрывно связаны. При уменьшении процентной ставки количество выданных банками займов возрастает, а это, как мы знаем, означает рост денежной массы посредством кредитной эмиссии. Увеличение же денежной массы означает, что деньги становятся менее редким благом, и цена их использования, т.е. ставка процента, снижается. Поэтому экономисты предпочитают говорить о кредитно-денежной политике как о едином целом. В этой главе мы описываем эту политику с "кредитной стороны". Многие экономисты (их называют монетаристами) подчеркивают ее "денежную сторону". Главный их довод заключается в том, что если денежная масса в экономике растет относительно потребности в ней, предельная полезность денег для людей уменьшается и они предпочитают обменивать их на товары, т.е. попросту меньше сберегать и больше покупать, что увеличивает совокупный спрос.

Центральный банк может повысить или понизить процентную ставку по своим займам

частным коммерческим банкам (в России эта ставка называется ставкой рефинансирования) и таким образом повлиять на процент, под который они будут ссужать деньги своим клиентам.

Наконец, самый мягкий, косвенный способ денежной политики — это покупка или продажа правительством своих ценных бумаг — государственных облигаций. Если правительство хочет снизить процентные ставки, чтобы стимулировать экономический рост, оно начинает скупать на рынке свои облигации. Их держатели (а это, как правило, специализированные фирмы, торгующие ценными бумагами) продают их, в результате на их счетах в банках появляются новые деньги, часть из которых банки могут дать взаймы.

Наоборот, если правительство борется с инфляцией, оно продает свои облигации. Покупатели тратят на их приобретение средства, находящиеся на их счетах в банках, так что возможность банков давать новые кредиты и создавать новые деньги уменьшается.

Таким образом, кредитно-денежная политика бывает жесткой (противоинфляционной) или стимулирующей экономический рост.

Денежная политика может быть более гибкой, чем бюджетная, потому что основные меры денежной политики принимает Центральный банк, ни у кого не спрашивая разрешения, в то время как любое изменение расходов или доходов бюджета требует долгих обсуждений в парламенте

Нужно ли вообще государственное регулирование?

 Когда "Общая теория" Кейнса стала известна широкой публике и получила поддержку в правительственных кругах многих стран, раздалось и несколько голосов против.  Один из них принадлежал австрийскому экономисту Фридриху фон Хайеку.

Окончив Венский университет, Хайек преподавал и занимался научными исследованиями в самых престижных учебных заведениях мира, таких, как Лондонская школа экономики, университеты Зальцбурга, Фрайбурга и Чикаго.

Круг экономических проблем, интересовавших Хайека. чрезвычайно широк, причем часто экономические концепции, разработанные им, противоречили общепринятым взглядам. Так, например, Хайек утверждал, что не существует прямой связи между количеством денег в обращении и уровнем цен.

Начиная с ЗО-х годов, когда социалистические идеи были в моде у западных интеллектуалов, Хайек участвует в дискуссиях и занимается исследованиями, направленными против социализма. На Западе даже тем, кто не читал ни одной работы этого экономиста, он известен как ученый, посвятивший себя борьбе с социализмом. В самом деле, в работах "Дорога к рабству", "Индивидуализм и экономический порядок", "Основной закон свободы", "Пагубная самонадеянность" и других Хайек всесторонне анализирует экономическую природу, логику, этику и научные основы социализма, каждый раз приходя к выводу, что социализм был глубоко ошибочен со всех точек зрения. В 1974 г. Хайек получил Нобелевскую премию в области экономики.

 19.2 ФРИДРИХ фон ХАЙЕК (1899-1992)

Хайек и его единомышленники (сторонники экономического   либерализма)   доказывали,   что   активное вмешательство   государства   в   рыночную   экономику способно принести ей только вред. Главный их довод состоял в том, что никто — и даже правительство — не владеет всей информацией, необходимой для эффективного управления экономикой. Эта информация существует только в виде полного набора рыночных цен, которые (если они свободны и не контролируются государством) наилучшим образом отражают предпочтения людей и редкость ресурсов, которые выражаются через спрос и предложение.

Даже право эмиссии денег Хайек предлагал передать в частные руки, а государственную

кредитно-денежную политику считал заведомо неэффективной, потому что на Центральный банк слишком сильно влияют чисто политические соображения.

Бюджетная политика также подвергалась критике приверженцев либерализма. Например, государственные программы, принимаемые для стимулирования совокупного спроса, означают, что некоторые фирмы получают заказы "как дар с небес". Насколько государственный спрос на их продукцию отражает действительные предпочтения общества, сказать трудно. Не исключено, что люди, если бы правительство отдало им эти деньги, предпочли бы построить больше школ, а не тратить средства на космические программы и т.п.

Согласно "либералам", государству надо просто установить "правила игры" для частных производителей и по возможности никогда их не пересматривать.

Аргументы Хайека и его сторонников вначале показались достаточно абстрактными и не произвели большого впечатления на экономистов и политиков. Но когда в 70-е годы принятые методы государственного регулирования оказались неэффективными в борьбе против экономического спада, сочетавшегося с инфляцией (после уже упоминавшегося нефтяного эмбарго), дебаты вокруг активного государственного регулирования экономики возобновились.

Целесообразность и необходимость бюджетной и кредитно-денежной политики признают подавляющее большинство экономистов. Вместе с тем надо понимать, что возможности государства в деле регулирования рыночной экономики сильно ограничены. В частности, и бюджетная, и денежная политика должны решать сложную проблему "своевременности". Дело в том, что статистические данные о состоянии экономики даже в США — стране с наиболее высоко развитой статистикой в мире — становятся доступны только через один-три месяца. Еще менее надежны прогнозы будущего экономического роста. Следует также учесть то время, которое потребуется для принятия политического решения (правительством, а если дело касается бюджета, то и парламентом) и его осуществления. Учитывая все это, нам трудно рассчитывать на то, что наша политика будет своевременной: когда пушка будет подготовлена к стрельбе, цель уже скроется из вида.

Важно также понять, что государственная политика не бывает универсальной и не может удовлетворить все группы населения. В медицине часто бывает, что лекарство, помогающее от одной болезни, вызывает другую. То же происходит и при лечении экономического организма. Ограничение денежной массы, направленное на замедление инфляции, может вызвать замедление экономического роста и дополнительную безработицу. С другой стороны, государственные расходы, создающие новые рабочие места, подразумевают увеличение налогов или рост бюджетного дефицита и инфляции.

Очень трудная для выбора экономической политики ситуация сложилась в экономике России, где значительный спад производства сопровождается сохранением сильной инфляции. Оба эти явления представляют собой серьезную опасность для экономики страны, а борьба с ними требует прямо противоположных мер.

В каждый момент времени существуют различные возможные варианты государственной экономической политики, отвечающие интересам различных общественных групп. Поэтому выбор между этими вариантами всегда является политическим выбором, и смена правительства в данной стране может привести к перемене экономической политики.