Банки. Банковское дело

Банки и финансовый рынок

2.2. Паевые и акционерные банки

В зависимости от порядка формирования уставного фонда различаются два вида коммерческих банков — паевые и акционерные. Паевые банки формируют свой уставный фонд за счет внесения учредителями соответствующей доли (пая). Они образованы по типу акционерного общества с ограниченной ответственностью, где собственная ответственность каждого учредителя определяется размерами его вклада в уставный капитал. Учредителю предоставляется право передать свой пай полностью или частично любому физическому или юридическому лицу. Покупку его доли может произвести по решению обшего собрания пайщиков и сам банк. В таком случае в течение года банк обязан продать пай, ибо он не может выступать в роли учредителя самого себя.

Примером паевого банка в Санкт-Петербурге являлся Ленрегионбанк, пайщиками которого стали 32 государственных, акционерных и общественных организации. Они сформировали уставный фонд в 171 млн. рублей, В последующем Ленрегионбанк был преобразован в акционерный банк «Кредит-Петербург», и его уставный фонд увеличился до 5 млрд. рублей. Ленинградский Промстройбанк также начинал свою деятельность как паевой банк, а затем был преобразован в акционерный. Он организовал четыре эмиссии своих акций, выпустив в обшей сложности 750 тыс. акций номинальной стоимостью по

1000 рублей. В результате был сформирован уставный фонд в 750 млн. рублей.

Паевые банки могут увеличивать свой уставный капитал, как правило, за счет привлечения новых пайщиков или при росте их доли. Акционерные банки создают и увеличивают уставный фонд за счет выпуска акций одинаковой номинальной стоимости, размещаемых среди юридических и физических лиц. Акционеры несут ответственность по обязательствам банка в пределах суммы их акций, то есть вклада в уставный фонд. Акционеры не вправе требовать от банка возврата своего вклада, то есть выкупа акций. В некоторых случаях, исходя из тактических и стратегических задач, банк производит покупку собственных акций на вторичном фондовом рынке.

Для эмиссии и обращения банковских акций существует отличный от других акционерных обществ порядок, регламентированный ЦБР. Здесь же отметим, что банки эмитируют акции двух видов: обыкновенные и привилегированные.

Лицо, купившее обыкновенную акцию, становится совладельцем банка и имеет право решающего голоса во всех делах банка. Однако такая акция не гарантирует получение дохода. Она дает владельцу право голоса при решении вопросов, связанных с деятельностью банка, включая вопросы распределения прибыли. При этом действует принцип: одна акция — один голос; сто акций — сто голосов и т.д. Вместе с тем, существуют определенные ограничения на владение акциями. Так, например, один владелец может иметь в своем распоряжении не более 20 процентов общего количества акций без специального на то разрешения ЦБР. Привилегированная акция гарантирует акционеру получение определенного дохода — дивиденда из чистой прибыли — в первоочередном порядке. В этом ее преимущество, однако владение привилегированной акцией не дает права голоса.

При преобразовании паевого банка в акционерный производится выпуск акций. В этих случаях, а также в случае создания нового акционерного банка весь первый выпуск акций должен быть распределен между пайщиками реорганизуемого банка или учредителями вновь создаваемого акционерного банка. Повторные выпуски акций с целью увеличения уставного фонда включают выпуск как обыкновенных, так и привилегированных акций. Регистрация выпуска акций акционерных банков, уставный капитал которых превысит 5 млрд рублей, производится в Департаменте ценных бумаг ЦБР, а всех остальных — в Главных территориальных управлениях ЦБР или в Национальных банках республик, входящих в состав России.

Владельцами акций коммерческих банков могут быть как юридические, так и физические лица. Так, владельцами акций банка «Санкт-Петербург» к началу 1994 года являлись 5752 гражданина и 483 различные организации и фирмы. В этот же период 41 процент уставного капитала Промстройбанка (Санкт-Петербург) принадлежал физическим лицам, а оставшиеся 59 процентов — различным предприятиям, фирмам и учреждениям.

Динамика увеличения количества коммерческих банков в России показывает, что темп роста числа акционерных банков опережает темп роста численности паевых. Об этом свидетельствует содержание таблицы № 2

В Санкт-Петербурге по состоянию на 1 января 1995 года было зарегистрировано 52 коммерческих банка, из них 43 акционерных и 9 паевых. Таким образом, доля акционерных банков составляет здесь 83 процента, что более чем в 2 раза превышает такой же показатель по России.

В дальнейшем создание новых банков, очевидно, будет осуществляться преимущественно путем формирования их как акционерных обществ открытого типа. Акционерные банки обладают рядом преимуществ по сравнению с паевыми и имеют больше возможностей для динамичного развития. Акционерная форма организации банка позволяет путем открытой подписки на акции обеспечить массовое участие мелких и средних инвесторов в формировании уставного капитала. Появляются возможности для прироста уставного капитала и собственных ресурсов банка, а это, в свою очередь, позволяет укрупнять масштабы активных операций и тем самым увеличивать прибыль банка.

При эффективных результатах деятельности банка растет курс его акций, и эмиссионный доход становится дополнительным источником формирования собственно-